Fast driftssted i en digital økonomi: en analyse af OECD's modeloverenskomst artikel 5 og Amount A under Pillar One

Permanent Establishment in a Digital Economy: an Analysis of Article 5 of the OECD Model Tax Convention and Amount A of Pillar One

Sørensen, Anders Bjerre ; Nielsen, Laura Sjælland Søgaard

4. semester

Erhvervsøkonomi-jura, Kandidat

2026

2026-05-13

I over et halvt århundrede har kildestatens beskatning af erhvervsindtægter været knyttet til lokal fysisk eller repræsentativ tilstedeværelse via tærsklen om fast driftssted. Dette speciale undersøger, hvordan digitaliseringen udfordrer det juridiske grundlag for begrebet fast driftssted og de skatteudfordringer, der følger heraf. Analysen viser, at digitalisering har frembragt forretningsmodeller, der i høj grad bygger på immaterielle aktiver som software, data og brand frem for fysiske aktiver. Sådanne modeller gør det muligt for multinationale virksomheder at operere på tværs af grænser og opnå indtægter i markedsjurisdiktioner uden lokal fysisk tilstedeværelse. Det udfordrer de eksisterende nexus-regler, som traditionelt har koblet kildestatens beskatningsret til fysisk eller repræsentativ tilstedeværelse. Specialet analyserer definitionen af fast driftssted i artikel 5 i OECD’s Modeloverenskomst, herunder testen om fast forretningssted og reglen om afhængig agent. Analysen suppleres af bindende svar fra Skatterådet, som viser, at servere eller andet computerudstyr kun kan udgøre et fast driftssted, hvis de er til virksomhedens rådighed. Blot brug af digital infrastruktur er derfor som udgangspunkt ikke tilstrækkeligt. Specialet gennemgår også den historiske baggrund for fysisk tilstedeværelse som primært nexus-kriterium via Folkeforbundets rapport om dobbeltbeskatning fra 1923. Rapporten introducerede læren om økonomisk tilknytning, hvorefter beskatningsretten bør fordeles efter den skattepligtiges økonomiske interesser i hver jurisdiktion. For virksomheder blev kildestaten tillagt den stærkeste beskatningsret, fordi indtjeningen var tæt knyttet til lokale produktionsmidler. Tærsklen om fast driftssted kan ses som en videreførelse af disse principper ved at knytte kildestatens beskatning til lokal økonomisk aktivitet identificeret gennem fysiske aktiver eller repræsentativ tilstedeværelse. Specialet analyserer sagen Frankrig mod Google, der illustrerer vanskelighederne ved at anvende den traditionelle tærskel for fast driftssted på digitale forretningsmodeller. Analysen konkluderer, at artikel 5 kan være utilstrækkelig over for digitale modeller, fordi multinationale virksomheder kan have en betydelig økonomisk markedsnærvær i en jurisdiktion uden det fysiske fodaftryk, der traditionelt udløser kildestatens beskatningsret. Denne udfordring har ført til internationale initiativer som Beløb A under Søjle Et, der søger at etablere en ny beskatningsret for markedsjurisdiktioner til en andel af restprofitten hos de største og mest profitable multinationale virksomheder, baseret på omsætning og markedsnexus frem for fysisk tilstedeværelse. Specialet konkluderer, at digitaliseringen har skabt væsentlige udfordringer for den nuværende tærskel for fast driftssted. Beløb A søger at håndtere disse udfordringer ved at anerkende markedsnexus som et selvstændigt grundlag for at fordele beskatningsretten. Selv hvis det gennemføres via den multilaterale konvention (MLC) om Beløb A, vil ordningen ikke erstatte tærsklen om fast driftssted, men fungere som et målrettet supplement for de største og mest profitable koncerner. Da MLC endnu ikke er trådt i kraft, afhænger den praktiske betydning af tilstrækkelig international opbakning. Indtil da kan multinationale virksomheder fortsat opnå indtægter i markedsjurisdiktioner uden nødvendigvis at etablere et traditionelt fast driftssted.

For more than half a century, source-country taxation of business profits has been tied to local physical or representative presence through the permanent establishment threshold. This thesis examines how the digitalization of the economy challenges the legal basis of the permanent establishment concept and the resulting tax issues. The analysis shows that digitalization has produced business models that rely heavily on intangible assets such as software, data, and brands rather than physical assets. These models allow multinational enterprises to operate across borders and earn revenues in market jurisdictions without maintaining a local physical presence. This strains existing nexus rules, which have traditionally linked source-country taxing rights to physical or representative presence. The thesis analyzes the permanent establishment definition in Article 5 of the OECD Model Tax Convention, including the fixed place of business test and the dependent agent rule. The analysis is supplemented by Danish binding rulings from the Danish Tax Council, which indicate that servers or other computer equipment can constitute a permanent establishment only if they are at the enterprise’s disposal. Mere use of digital infrastructure is therefore generally insufficient. The thesis also reviews the historical background for physical presence as the primary nexus criterion via the League of Nations’ 1923 Report on Double Taxation. The report introduced the doctrine of economic allegiance, according to which taxing rights should be allocated based on the taxpayer’s economic interests in each jurisdiction. For business enterprises, it generally gave the strongest taxing claim to the source country, because income generation was closely tied to local means of production. The permanent establishment threshold can be seen as a continuation of these principles by linking source-country taxation to local economic activity identified through physical assets or representative presence. The thesis analyzes the France vs. Google case, which illustrates the difficulties of applying the traditional permanent establishment threshold to digital business models. The analysis concludes that Article 5 may be insufficient for digital models, as multinational enterprises can have significant economic market presence in a jurisdiction without the physical footprint that has traditionally triggered source-country taxing rights. This challenge has led to international initiatives such as Amount A of Pillar One, which seeks to establish a new taxing right for market jurisdictions over a share of residual profit of the largest and most profitable multinational enterprises, using revenues and market nexus rather than physical presence as the basis for allocation. The thesis concludes that digitalization has created significant challenges for the current permanent establishment threshold. Amount A seeks to address these challenges by recognizing market nexus as a separate basis for allocating taxing rights. However, even if implemented through the Multilateral Convention to implement Amount A (MLC), it would not replace the permanent establishment threshold; it would function as a targeted supplement for the largest and most profitable groups. As the MLC has not yet entered into force, its practical impact depends on achieving sufficient international support. Until then, multinational enterprises may continue to earn revenues in market jurisdictions without necessarily creating a traditional permanent establishment.

[Dette resumé er omskrevet med hjælp fra AI baseret på projektets originale resumé]

Download PDF
Vis denne rapport i AAU Studenterprojekter