BESS in Denmark: An evaluation of business-economic viability and organisational framework
Authors
Jensen, Helena Thougaard ; Kjær, Thomas Christian Kold ; Hoffmann, Rikke
Term
4. Term
Publication year
2025
Submitted on
2025-05-28
Pages
140
Abstract
Denne afhandling undersøger, om selvstændige batterienergilagringssystemer (BESS) – store nettilsluttede batterier, der ikke er knyttet til et bestemt anlæg – kan betale sig i Danmark nu og i fremtiden, og hvordan regler og planlægning påvirker udbredelsen. Vi spørger: Hvordan påvirker de nuværende og fremtidige forretningsmæssige udsigter BESS’ økonomiske bæredygtighed i Danmark, og hvordan kan relevante aktører håndtere udfordringer og muligheder i planlægning, regulering og implementering? Afhandlingen kombinerer kvalitative og kvantitative metoder: interessentanalyse og interviews samt en tekno-økonomisk model af et selvstændigt BESS på 10 MW / 20 MWh i Vestdanmark (DK1) i 2024. Modellen afprøver deltagelse på flere elmarkeder, herunder frekvenskontrolreserven (en tjeneste, der stabiliserer netfrekvensen) og intradagmarkedet (handel med strøm inden for samme døgn). Resultaterne viser, at BESS kan være økonomisk bæredygtige, men afkastet er beskedent og meget følsomt over for markedsmætning, ændrede markedsvilkår og investeringsomkostninger. Deltagelse på flere markeder er afgørende for at opnå rentabilitet. På den organisatoriske side er lokal planlægning og myndighedsbehandling præget af regulatorisk usikkerhed og begrænset national vejledning, hvilket giver uens vilkår mellem kommuner og øger investeringsusikkerheden. Afhandlingen fremhæver både muligheder og risici for BESS i Danmark under de nuværende forhold og giver viden til beslutningstagere. Den anbefaler mere tydelig national vejledning til lokal planlægning og en helhedsorienteret vurdering af BESS’ fremtidige rolle i et smart, samlet energisystemperspektiv.
This thesis examines whether stand-alone Battery Energy Storage Systems (BESS)—large grid-connected batteries not tied to a specific power plant—make financial sense in Denmark now and in the future, and how rules and planning shape their deployment. We ask: how do current and expected business prospects influence BESS financial viability in Denmark, and how can stakeholders address challenges and opportunities in planning, regulation, and deployment? We combine qualitative and quantitative methods: a stakeholder analysis and interviews, and a techno-economic model of a 10 MW / 20 MWh stand-alone BESS operating in Western Denmark (DK1) in 2024. The model tests participation in multiple electricity markets, including the frequency containment reserve (a service that stabilizes grid frequency) and the intraday market (power traded within the same day). Results indicate that BESS can be financially viable, but expected returns are modest and highly sensitive to market saturation, changing market conditions, and investment costs. Participating in several markets is crucial to reach profitability. On the organizational side, local planning and permitting are marked by regulatory uncertainty and limited national guidance, leading to uneven treatment across municipalities and a more uncertain investment environment. The thesis highlights both the opportunities and risks for BESS in Denmark under current conditions and provides evidence to inform decision makers. It recommends clearer national guidance for local planning and a holistic assessment of the future role of BESS within a smart, system-wide energy perspective.
[This summary has been rewritten with the help of AI based on the project's original abstract]
Documents