Omstrukturering af selskaber med fokus på de skattefrie muligheder
Oversat titel
Restructuring of limited liability companies with a focus on the tax-free restructuring options
Forfatter
Korol, Tetiana
Semester
4. semester
Uddannelse
Udgivelsesår
2021
Afleveret
2021-05-31
Antal sider
109
Resumé
Afhandlingen undersøger, hvordan og hvornår virksomheder kan omstruktureres skattefrit efter dansk ret, og hvilke skattemæssige og selskabsretlige konsekvenser de forskellige modeller indebærer. Udgangspunktet er de fire omstruktureringsformer for kapitalselskaber—fusion, spaltning, tilførsel af aktiver og aktieombytning—som kan gennemføres enten skattepligtigt eller skattefrit på grundlag af successionsprincippet. Med en retlig (dogmatisk) analyse af relevant lovgivning (bl.a. fusionsskatteloven og selskabsloven), EU’s fusionsskattedirektiv, den generelle omgåelsesklausul, historiske udviklingstræk, nyere lovændringer og praksis, gennemgås betingelser, formkrav og skattemæssige virkninger for de involverede parter. Afhandlingen behandler også forretningsmæssige begrundelser for omstrukturering (fx strukturfordele, risikobegrænsning, uenighed mellem ejere og generationsskifte) samt afgrænsede emner som succession ved familieoverdragelser og overdragelser til nøglemedarbejdere. En praktisk case om “Entreprenør Larsen” illustrerer anvendelsen af reglerne i en samlet plan med bl.a. virksomhedsomdannelse, aktieombytning, tilførsel af aktiver, fusion og spaltning. Arbejdet systematiserer de skattefrie muligheder, tydeliggør centrale opmærksomhedspunkter som omgåelsesklausulen, underskud og formkrav og giver beslutningsstøtte i valget mellem skattefri og skattepligtig gennemførelse. Afhandlingen præsenterer ikke nye empiriske resultater, men giver et praktisk overblik og analyseramme til at vælge hensigtsmæssige modeller under gældende regler.
This thesis examines how and when Danish companies can be restructured on a tax‑free basis and clarifies the tax and corporate law implications of each available model. It focuses on the four restructuring forms for limited liability companies—merger, demerger, contribution of assets and share exchange—which may be executed either taxable or tax‑free under the principle of succession. Using a doctrinal legal analysis of the relevant statutes (including the Merger Tax Act and Companies Act), the EU Merger Directive, the general anti‑avoidance rule, historical developments, recent amendments and administrative/court practice, the thesis sets out the conditions, formal requirements and tax effects for the parties involved. It also discusses business rationales for restructuring (e.g., structural efficiencies, risk separation, shareholder disagreements and generational succession) and delimited topics such as succession in family transfers and transfers to key employees. A practical case study—“Entrepreneur Larsen”—illustrates how the rules can be combined in a coherent plan involving business incorporation, share exchange, asset contribution, merger and demerger. While it does not present new empirical findings, the thesis maps the tax‑free options, highlights key pitfalls such as the anti‑avoidance rule, loss utilization and formalities, and offers decision support for choosing between tax‑free and taxable routes under current law.
[Dette resumé er genereret med hjælp fra AI direkte fra projektet (PDF)]